科技情报开发与经济
文章编号：1005－6033（2011）34－0156-02
SCI -TECH INFORMATION DEVELOPMENT ＆ECONOMY 2011年第21卷第34期
收稿日期：2011－10－19
保险理财产品分析
郭联师
（太原市排水管理处，山西太原，030006）
摘要：随着经济的日益发展，理财成为我们获得财富的必然手段。在解释理财概念的基础上，阐述了保险理财的必要性，并从保障性、安全性、收益性等方面，分析和总结了保险理财产品的优势。
关键词：理财；保险理财产品；金融投资工具中图分类号：F840.4
文献标识码：A
以按照自己的意愿选择交费金额、保额高低的调整，相对投联保险，万能保险风险小，属于储蓄性产品。万能保险经营透明度高，超过上保险年龄的人依然能缴费，也是合理规避遗产税的途径。由于灵活可变，保单所有人能定期改变保险费金额，可暂停交付保费，也可改变保额，所以是真正的万能保险。
（3）分红保险。分红保险本质上还应属于传统保险业务，是指保险公司将其实际经营成果优于定价假设的盈余，按一定比例向保单持有人进行分配的人寿保险产品。保险公司的分红保险利润是按公司的经营状况决定的，保监会规定保险公司至少将分红保险业务当年度可分配盈余的70％分配给客户。分红保险比银行利息稍高些，是一款比投联保险和万能保险都稳健的一款产品。3. 2
保险理财产品的优势
所有保险公司都必须严格执行保险监管部门的规定，收到
3. 1保险理财产品的类型
保险理财产品是在传统保险产品的基础上增加了现金流量管理的投资。由于保险理财产品是专门针对不同人群的集投资与保障于一体的新型投资渠道，所以保险理财产品的热销是必然趋势。目前市场上的保险理财产品主要分为投资联结险、万能险和分红险三大种类。
（1）投资联结保险。根据中国保险监管机构的规定，投资联结保险是指包含保险保障功能并至少在一个投资账户拥有一定资产价值的人身保险产品。投资联结保险的投资账户必须是资产单独管理的资金账户。投资账户划分为等额单位，单位价值由单位数量及投资账户中资产或资产组合的市场价值决定。投保人可以选择其投资账户。除有特殊规定外，保险公司投资联结保险的投资账户与其管理的其他资产或其他投资账户之间不得存在债务、债权关系，投资者可以根据自己投资需要转换账户。从长期看，投联险既能享受保障，又能参与投资，适合长期持有。
（2）万能保险。万能险是一种交费灵活、保额可调整、非约束性的寿险。万能保险保单持有人在交纳一定量的首期保费后，可156
客户每一笔款项后，都必须有相应的准备金，以保证客户的资金保险公司通常利用自己的资本金在资本市场当不受损失。另外，
中选取风险较合适的产品获取一定的收益，以使客户和公司的利益得到持续的保障。保险理财产品的主要作用仍是风险管理和保障，体现在以下几方面：第一，保险理财产品同传统保险一样具有保障功能，参加保险可以在保险事故发生后获得一定的赔偿，并大于支付的保险费。第二，保险理财产品具有风险管理功能，保险本身是一种制度安排、分担政府保障职能、为保险投保人或受益人规避风险的一种理财活动。第三，保险本身附带的理财功能，在保障功能的基础上，更实现保险资金的增值。由于其风险很低，所以收益总体上比不上基金股票，但非常稳定。这方面是传统保险所不具备的。第四，保险是一种流动性比较差的投资保障工具，这一特点可帮助投资者抵制诱惑、最终赢利。第五，保险理财产品———投联险、分红险和万能险都能较为有效地对抗通胀，不过分红型保险在兼顾保障和投资两项功能中优势最为明显。第六，国外投联有一个作用就是，可以用于规避遗产税，而中国目前还没有遗产税，但保险却可免所得税。财政部出台的许多法规，从税收上给予了保险业以优惠。如根据《关于执
1概念解释
理财是指个人或机构根据当前的实际经济状况，设定想要达成的经济目标，采用金融投资工具，达成经济目标的计划。理财多用于个人对于个人财产或家庭财产的经营。
2保险理财的必要性
保险理财的必要性主要表现为，当发生事故使家庭现金收入无法支应当时或以后的支出时，仍能有一笔金钱或收益来弥补缺口，降低人生旅程中意外收支失衡时产生的冲击。用目前已知的有限的金钱控制未来无限、不可承受的风险，以达到损失最利益最大的目的，这就是保险存在的价值。小、
3保险理财产品的类型及优势
郭联师保险理财产品分析本刊E -mail:bjb＠sxinfo．net
经济论坛
行（企业会计制度）需要明确的有关所得税问题的通知》有关规定，企业为员工缴纳的保险费是可以在税前列支的。第七，保险理财产品又具有死亡保险的保障功能，是一种既能保值又具有保障功能的储蓄，当你需要时它会在你身边，而这一点是其他金融产品所没有的。除此之外，保险理财产品还不必抵偿债务，任何单位和个人无权冻结保险金。
者必须了解的。比如初始费用，期交型产品最初几年的费用可能高达30％，即使是趸交型产品费用也有3％～5％。而保户的投入是在剔除这块费用后才能进入账户享受结算利率的。所以，投资者在购买本产品之前，一定要了解清楚，不要盲目下结论。第六，很多人在购买保险理财产品后反映保险理财产品宣传和销售中的信息不对称的问题。保险公司在宣传和销售保险理财产品时，容易发生夸大预期收益，掩饰投资风险，或违反产品说明书等有关法律文件中的约定而擅自对客户进行口头宣传或承诺给投资者带来不正确的判断。保险公司应建立完善的客服体系、高端的信息系统和严格的诚信制度。
我们必须明确，保险的本质是风险保障而不是收益。如果为险种的了投资收益，我们要选择证券和基金或其他渠道。另外，选择上要考虑每个险种的利弊、交费期的长短、保障的侧重点。保险理财产品具有保障功能兼有投资分红的功能，也是一种强制储蓄的方法，购买时应根据保险公司的经营状况决定选择哪家保险公司。总之，选择哪种理财产品决定于投资者的需求和对风险的承受能力以及投资期限的要求。
4投资保险理财产品的建议
保险是理财的一种方式，但它不是唯一的方式。保险理财重
点还是以保障为主，在此基础上兼有投资理财功能。第一，它应是长期投资，只有在长期持有的前提下才可能获取高收益，不能证券等高风险、高收益的产品相比。第二，保险理财直接与股票、
产品虽有理财功能，但是它最主要的还是保险保障，不能和其他金融产品盲目比较，更不要只把它当作银行储蓄来理解。因为保险是规避风险的工具，是不管将来你个人发生什么事情，都能帮你实现既定财务目标的产品，而保险的投资功能，只能作为选择保险产品时考虑的次要问题。保险理财产品是一种长期投资行为，是一种强制性储蓄，如果中途解约会造成很大的损失。所以投保前应仔细阅读保险责任，了解准备购买的产品的保障范围是否能满足需要。对于期限较长、要分期缴纳保费的产品，需确认有足够、稳定的财力支付保费，尽量避免中途退保。如果在这期间，由于种种原因一时缴不起保费了，建议选择万能保险或投资联结保险。第三，分红险的变现能力较差，对于投保人来说，如果短期内有大量的资金需求，对于分红险的购买就应慎重。一旦中途因需求而退保，投保人只能按照保单的现金价值来退钱，届时损失会很大，可能本金都难以保证。而分红险的投资价值，也只有在长期持有的前提下才显现。因此，对于创业阶段或家庭起步阶段、收入不稳定的消费者应充分考虑自身的理财规划，再决定是否选择。第四，投联险与股票、基金一样，会随着资本市场探投资者可以根据底后迅速升温反弹。在投资市场剧烈震荡时期，
自身投资需要，在进取型账户、平衡型账户、稳健型账户间配置、转换，规避投资风险，实现财富的保值。尤其是不急需资金的投资者，不要只看股市的一时波动。其次，从长期看，投联险是既能享受保障，又能参与投资的产品，更适合长期持有。第五，万能险作为一款投资类保险理财产品，其初始费用和退保费用是投资
5结语
胡适先生曾经说过：“保险的意义只是今日做明日的准备，
生时做死时的准备，父母做儿女的准备，儿女幼小时做儿女长大时的准备，如此而已。今天预备明天，这是真稳健，生时预备死时，这是真旷达，父母预备儿女，这是真慈爱，不能做到这三步，不能算作现代人”。胡适的话足以显现保险的重要性，这就是越来越多的人选择保险的原因。希望大家能通过这篇文章有所借鉴，合理选择适合自己的理财产品。
（责任编辑：李敏）
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第一作者简介：郭联师，男，1968年8月生，2007年毕业于中共山西省委党校经济管理专业，经济师，太原市排水管理处，030006. 山西省太原市，
Analysis on Insurance Financial Products
GUO Lian-shi
ABSTRACT :With the economic development , financial management has become an inevitable means for us to realize the wealth . Based on explaining the concept of financial management , this paper expounds the necessity of the insurance financial management , and analyzes and sums up the advantages of insurance financial products from the supportability , security , and profitability , etc .
KEY WORDS :financial management ; insurance financial products ; financial investment approach
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科技情报开发与经济
文章编号：1005－6033（2011）34－0156-02
SCI -TECH INFORMATION DEVELOPMENT ＆ECONOMY 2011年第21卷第34期
收稿日期：2011－10－19
保险理财产品分析
郭联师
（太原市排水管理处，山西太原，030006）
摘要：随着经济的日益发展，理财成为我们获得财富的必然手段。在解释理财概念的基础上，阐述了保险理财的必要性，并从保障性、安全性、收益性等方面，分析和总结了保险理财产品的优势。
关键词：理财；保险理财产品；金融投资工具中图分类号：F840.4
文献标识码：A
以按照自己的意愿选择交费金额、保额高低的调整，相对投联保险，万能保险风险小，属于储蓄性产品。万能保险经营透明度高，超过上保险年龄的人依然能缴费，也是合理规避遗产税的途径。由于灵活可变，保单所有人能定期改变保险费金额，可暂停交付保费，也可改变保额，所以是真正的万能保险。
（3）分红保险。分红保险本质上还应属于传统保险业务，是指保险公司将其实际经营成果优于定价假设的盈余，按一定比例向保单持有人进行分配的人寿保险产品。保险公司的分红保险利润是按公司的经营状况决定的，保监会规定保险公司至少将分红保险业务当年度可分配盈余的70％分配给客户。分红保险比银行利息稍高些，是一款比投联保险和万能保险都稳健的一款产品。3. 2
保险理财产品的优势
所有保险公司都必须严格执行保险监管部门的规定，收到
3. 1保险理财产品的类型
保险理财产品是在传统保险产品的基础上增加了现金流量管理的投资。由于保险理财产品是专门针对不同人群的集投资与保障于一体的新型投资渠道，所以保险理财产品的热销是必然趋势。目前市场上的保险理财产品主要分为投资联结险、万能险和分红险三大种类。
（1）投资联结保险。根据中国保险监管机构的规定，投资联结保险是指包含保险保障功能并至少在一个投资账户拥有一定资产价值的人身保险产品。投资联结保险的投资账户必须是资产单独管理的资金账户。投资账户划分为等额单位，单位价值由单位数量及投资账户中资产或资产组合的市场价值决定。投保人可以选择其投资账户。除有特殊规定外，保险公司投资联结保险的投资账户与其管理的其他资产或其他投资账户之间不得存在债务、债权关系，投资者可以根据自己投资需要转换账户。从长期看，投联险既能享受保障，又能参与投资，适合长期持有。
（2）万能保险。万能险是一种交费灵活、保额可调整、非约束性的寿险。万能保险保单持有人在交纳一定量的首期保费后，可156
客户每一笔款项后，都必须有相应的准备金，以保证客户的资金保险公司通常利用自己的资本金在资本市场当不受损失。另外，
中选取风险较合适的产品获取一定的收益，以使客户和公司的利益得到持续的保障。保险理财产品的主要作用仍是风险管理和保障，体现在以下几方面：第一，保险理财产品同传统保险一样具有保障功能，参加保险可以在保险事故发生后获得一定的赔偿，并大于支付的保险费。第二，保险理财产品具有风险管理功能，保险本身是一种制度安排、分担政府保障职能、为保险投保人或受益人规避风险的一种理财活动。第三，保险本身附带的理财功能，在保障功能的基础上，更实现保险资金的增值。由于其风险很低，所以收益总体上比不上基金股票，但非常稳定。这方面是传统保险所不具备的。第四，保险是一种流动性比较差的投资保障工具，这一特点可帮助投资者抵制诱惑、最终赢利。第五，保险理财产品———投联险、分红险和万能险都能较为有效地对抗通胀，不过分红型保险在兼顾保障和投资两项功能中优势最为明显。第六，国外投联有一个作用就是，可以用于规避遗产税，而中国目前还没有遗产税，但保险却可免所得税。财政部出台的许多法规，从税收上给予了保险业以优惠。如根据《关于执
1概念解释
理财是指个人或机构根据当前的实际经济状况，设定想要达成的经济目标，采用金融投资工具，达成经济目标的计划。理财多用于个人对于个人财产或家庭财产的经营。
2保险理财的必要性
保险理财的必要性主要表现为，当发生事故使家庭现金收入无法支应当时或以后的支出时，仍能有一笔金钱或收益来弥补缺口，降低人生旅程中意外收支失衡时产生的冲击。用目前已知的有限的金钱控制未来无限、不可承受的风险，以达到损失最利益最大的目的，这就是保险存在的价值。小、
3保险理财产品的类型及优势
郭联师保险理财产品分析本刊E -mail:bjb＠sxinfo．net
经济论坛
行（企业会计制度）需要明确的有关所得税问题的通知》有关规定，企业为员工缴纳的保险费是可以在税前列支的。第七，保险理财产品又具有死亡保险的保障功能，是一种既能保值又具有保障功能的储蓄，当你需要时它会在你身边，而这一点是其他金融产品所没有的。除此之外，保险理财产品还不必抵偿债务，任何单位和个人无权冻结保险金。
者必须了解的。比如初始费用，期交型产品最初几年的费用可能高达30％，即使是趸交型产品费用也有3％～5％。而保户的投入是在剔除这块费用后才能进入账户享受结算利率的。所以，投资者在购买本产品之前，一定要了解清楚，不要盲目下结论。第六，很多人在购买保险理财产品后反映保险理财产品宣传和销售中的信息不对称的问题。保险公司在宣传和销售保险理财产品时，容易发生夸大预期收益，掩饰投资风险，或违反产品说明书等有关法律文件中的约定而擅自对客户进行口头宣传或承诺给投资者带来不正确的判断。保险公司应建立完善的客服体系、高端的信息系统和严格的诚信制度。
我们必须明确，保险的本质是风险保障而不是收益。如果为险种的了投资收益，我们要选择证券和基金或其他渠道。另外，选择上要考虑每个险种的利弊、交费期的长短、保障的侧重点。保险理财产品具有保障功能兼有投资分红的功能，也是一种强制储蓄的方法，购买时应根据保险公司的经营状况决定选择哪家保险公司。总之，选择哪种理财产品决定于投资者的需求和对风险的承受能力以及投资期限的要求。
4投资保险理财产品的建议
保险是理财的一种方式，但它不是唯一的方式。保险理财重
点还是以保障为主，在此基础上兼有投资理财功能。第一，它应是长期投资，只有在长期持有的前提下才可能获取高收益，不能证券等高风险、高收益的产品相比。第二，保险理财直接与股票、
产品虽有理财功能，但是它最主要的还是保险保障，不能和其他金融产品盲目比较，更不要只把它当作银行储蓄来理解。因为保险是规避风险的工具，是不管将来你个人发生什么事情，都能帮你实现既定财务目标的产品，而保险的投资功能，只能作为选择保险产品时考虑的次要问题。保险理财产品是一种长期投资行为，是一种强制性储蓄，如果中途解约会造成很大的损失。所以投保前应仔细阅读保险责任，了解准备购买的产品的保障范围是否能满足需要。对于期限较长、要分期缴纳保费的产品，需确认有足够、稳定的财力支付保费，尽量避免中途退保。如果在这期间，由于种种原因一时缴不起保费了，建议选择万能保险或投资联结保险。第三，分红险的变现能力较差，对于投保人来说，如果短期内有大量的资金需求，对于分红险的购买就应慎重。一旦中途因需求而退保，投保人只能按照保单的现金价值来退钱，届时损失会很大，可能本金都难以保证。而分红险的投资价值，也只有在长期持有的前提下才显现。因此，对于创业阶段或家庭起步阶段、收入不稳定的消费者应充分考虑自身的理财规划，再决定是否选择。第四，投联险与股票、基金一样，会随着资本市场探投资者可以根据底后迅速升温反弹。在投资市场剧烈震荡时期，
自身投资需要，在进取型账户、平衡型账户、稳健型账户间配置、转换，规避投资风险，实现财富的保值。尤其是不急需资金的投资者，不要只看股市的一时波动。其次，从长期看，投联险是既能享受保障，又能参与投资的产品，更适合长期持有。第五，万能险作为一款投资类保险理财产品，其初始费用和退保费用是投资
5结语
胡适先生曾经说过：“保险的意义只是今日做明日的准备，
生时做死时的准备，父母做儿女的准备，儿女幼小时做儿女长大时的准备，如此而已。今天预备明天，这是真稳健，生时预备死时，这是真旷达，父母预备儿女，这是真慈爱，不能做到这三步，不能算作现代人”。胡适的话足以显现保险的重要性，这就是越来越多的人选择保险的原因。希望大家能通过这篇文章有所借鉴，合理选择适合自己的理财产品。
（责任编辑：李敏）
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第一作者简介：郭联师，男，1968年8月生，2007年毕业于中共山西省委党校经济管理专业，经济师，太原市排水管理处，030006. 山西省太原市，
Analysis on Insurance Financial Products
GUO Lian-shi
ABSTRACT :With the economic development , financial management has become an inevitable means for us to realize the wealth . Based on explaining the concept of financial management , this paper expounds the necessity of the insurance financial management , and analyzes and sums up the advantages of insurance financial products from the supportability , security , and profitability , etc .
KEY WORDS :financial management ; insurance financial products ; financial investment approach
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