【摘要】企业流动资产管理涉及了现金、存款、短期投资、应收和预付款项以及存货这几个方面的管理。如何有效地进行资产配置是财务管理的重要组成部分，一旦资产流动性过大，会相应增加企业的财务负担，对企业的盈利造成影响；反之，企业资产的流动性过小，同样会影响企业的效益。我国诸多企业在对流动资产的管理上普遍存在问题，出于这方面的考虑，我们需要清楚地了解企业资产的核算过程，发现核算中存在的问题，并找到相应的对策，以促进企业健康有序地发展。
【关键词】企业管理 流动资产管理 问题与策略
一、企业存在的流动资产管理弊端
企业在进行投资的过程中，因为没有足够的市场调查和可行性研究，使得有些产品无法适销对路；一些企业盲目乐观，相信宏观经济政策经济形势良好，盲目扩大再生产，没有根据科学和理性对局势进行判断，这将导致整个行业范围内出现重复建设的现象，造成资源严重浪费。而短期内没有一个合理的投资结构和投资行为则会造成企业内出现闲置资金，这对企业的整体利润是非常不利的，会对资金周转从整体上带来影响，导致出现投资无法回收的情况。许多企业都因以上原因，被高额资产和无效资金占用和积压，导致资产流动性差。
目前，企业在流动资金管理上存在以下一些问题：第一，资源重复建设容易出现浪费。一些企业在流动资产的投资过程中缺乏一个长远的规划，没有考虑流动资产的实际需求。因此会出现诸多盲目投资、重复建设的现象，造成浪费的同时还减少了净资产收益率。第二，通过流动资产进行财务欺诈。由于企业账面上的财务状况与事实严重不符，无形中积累了大量的潜在损失，使企业最终难以承受导致破产；一些人滥用职权，公共资金经过层层压榨才到实际项目中，造成了巨大的损失。第三，企业“三角债”的现象仍然存在，造成企业的往来款长期挂账得不到清理，从而严重影响企业流动资金周转最后，不良资产普遍存在。当一些经济资源不能为企业提供所需的经济效益，也就失去了其资源的经济价值，就会形成企业的不良资产。不良资产给企业和国家带来严重的危害和经济损失是影响发展和扩大再生产的重要因素。第四，应收账款出现差错，没有一个有效的督促收款措施，会出现应收账款无法收回或转变成坏账的情况，这将加重企业的困境。有的企业由于面临过大的竞争压力，随意加大投资，使用信贷，这就使得应收账款增加。但是又因为没有严格有效的信用政策，使得企业在销售情况较为乐观的时候也会出现现金流动不开，应收款项出错等情况。
二、企业流动资产管理的有效策略
（一）管理策略。
理论上，如果能准确预测经济形势，企业可以定下确切数额的资金，用作必要的生产费用，而保持确切数额的库存，可以满足生产和销售的需要，应收账款投资在需要在可靠的信贷条件下，但不适合投资短期证券。如果我们能够实现这一目标，总流动资产可以控制在最低水平，那么该流动资产结构是合理的。
1.谨慎型策略。谨慎的流动资金管理策略是指流动资产占总资产的比例较高，同时保持低水平的流动负债的比率，通过提高企业的净营运资本的流动性，将企业的债务风险和资本短缺的风险降到最小，这种策略不仅需要企业拥有充足的流动资金，并且有较高的资金总量比例，在现金和短期证券投资中也需要保持足够的流动资产。这种策略，虽然有减少企业风险的优点，但缺点是低利润率一般，而且只是用在企业的外部环境不确定的时候。
2.激进型策略。激进的策略适用于流动资产占总资产的比例较低的情况。增加的净营运资本债务融资的比例变小甚至呈现负数。企业采取这种激进的流动性管理策略时，虽然它可以增加业务收入，但同时也增加了企业的风险。因此，激进的流动性管理策略是一种高风险，高回报的管理策略。一般来说要求企业的外部环境相对明确。
3.适度性策略。这种策略可分为两种：一种是流动资产占总资产的比例高，维持相对高的负债水平；第二种是流动资产和负债在总资产中的比例相对下降，固定的资产和长期融资占较高的比例，改善企业经营风险。因为风险与回报之间的关系是辩证的。高风险带来高利润，但企业必须把握一个度，因此，大多数企业会选择介于谨慎和激进的适度性管理战略。
（二）管理措施。
1.现金日常管理。定期性编制现金预算，对现金收支进行合理的安排，以便反映现金情况。现金预算编制工作是现金管理中的重要环节，对企业整个财务管理有本质性的意义，为企业现金管理做出指导。企业在满足生产经营的需要的同时，还应该保证税收和债务现金的持有，这部分的资金通常在企业中是尽量减少的，以减少由使用现金引起的费用，用来最大限度地提高短期投资的现金收益率，这反过来可以满足企业对现金的需求。（1）尽快收款。在尽可能短的时间内把将到期的应收款收回，最大程度地转化为可用现金以提高现金管理能力，提高企业的经济效益。（2）严格控制支出。企业作为支付方的时候在不损害企业信誉的前提下，减少与对方的“关系成本”，可以科学地延缓付款时间。
2.应收账款日常管理。加强对应收账款的核算和管理，直接影响企业的资金周转，甚至会关系到企业的生死存亡。所以应该努力保证各项措施落实到位。（1）加强对客户信用的管理，可以通过制定信用政策，设置专门的信用管理部门，定期分析信用调查结果，从而制定出较为合理的信用政策，根据企业自身经营情况和客户的信誉情况制定政策。（2）分析应收账款周期。随着客户拖欠账款时间延长，企业回收资金的难度就会增加，这就要求企业能对应收账款的周期进行科学的分析，掌握应收账款的总额、增加量以及转变成坏账的几率。根据实际情况及时采取措施，调整企业信用政策。严格监督尚未到期的应收账款，杜绝发生新的拖欠。
参考文献：
[1]谢文君.企业资产运营探讨[J].会计师，2013，13.
[2]郝雨时.浅析企业的流动资产管理[J].现代营销（学苑版），2013，05.
[3]任娟.上市公司营运资本管理与公司绩效研究[D].西南财经大学，2012.
【摘要】企业流动资产管理涉及了现金、存款、短期投资、应收和预付款项以及存货这几个方面的管理。如何有效地进行资产配置是财务管理的重要组成部分，一旦资产流动性过大，会相应增加企业的财务负担，对企业的盈利造成影响；反之，企业资产的流动性过小，同样会影响企业的效益。我国诸多企业在对流动资产的管理上普遍存在问题，出于这方面的考虑，我们需要清楚地了解企业资产的核算过程，发现核算中存在的问题，并找到相应的对策，以促进企业健康有序地发展。
【关键词】企业管理 流动资产管理 问题与策略
一、企业存在的流动资产管理弊端
企业在进行投资的过程中，因为没有足够的市场调查和可行性研究，使得有些产品无法适销对路；一些企业盲目乐观，相信宏观经济政策经济形势良好，盲目扩大再生产，没有根据科学和理性对局势进行判断，这将导致整个行业范围内出现重复建设的现象，造成资源严重浪费。而短期内没有一个合理的投资结构和投资行为则会造成企业内出现闲置资金，这对企业的整体利润是非常不利的，会对资金周转从整体上带来影响，导致出现投资无法回收的情况。许多企业都因以上原因，被高额资产和无效资金占用和积压，导致资产流动性差。
目前，企业在流动资金管理上存在以下一些问题：第一，资源重复建设容易出现浪费。一些企业在流动资产的投资过程中缺乏一个长远的规划，没有考虑流动资产的实际需求。因此会出现诸多盲目投资、重复建设的现象，造成浪费的同时还减少了净资产收益率。第二，通过流动资产进行财务欺诈。由于企业账面上的财务状况与事实严重不符，无形中积累了大量的潜在损失，使企业最终难以承受导致破产；一些人滥用职权，公共资金经过层层压榨才到实际项目中，造成了巨大的损失。第三，企业“三角债”的现象仍然存在，造成企业的往来款长期挂账得不到清理，从而严重影响企业流动资金周转最后，不良资产普遍存在。当一些经济资源不能为企业提供所需的经济效益，也就失去了其资源的经济价值，就会形成企业的不良资产。不良资产给企业和国家带来严重的危害和经济损失是影响发展和扩大再生产的重要因素。第四，应收账款出现差错，没有一个有效的督促收款措施，会出现应收账款无法收回或转变成坏账的情况，这将加重企业的困境。有的企业由于面临过大的竞争压力，随意加大投资，使用信贷，这就使得应收账款增加。但是又因为没有严格有效的信用政策，使得企业在销售情况较为乐观的时候也会出现现金流动不开，应收款项出错等情况。
二、企业流动资产管理的有效策略
（一）管理策略。
理论上，如果能准确预测经济形势，企业可以定下确切数额的资金，用作必要的生产费用，而保持确切数额的库存，可以满足生产和销售的需要，应收账款投资在需要在可靠的信贷条件下，但不适合投资短期证券。如果我们能够实现这一目标，总流动资产可以控制在最低水平，那么该流动资产结构是合理的。
1.谨慎型策略。谨慎的流动资金管理策略是指流动资产占总资产的比例较高，同时保持低水平的流动负债的比率，通过提高企业的净营运资本的流动性，将企业的债务风险和资本短缺的风险降到最小，这种策略不仅需要企业拥有充足的流动资金，并且有较高的资金总量比例，在现金和短期证券投资中也需要保持足够的流动资产。这种策略，虽然有减少企业风险的优点，但缺点是低利润率一般，而且只是用在企业的外部环境不确定的时候。
2.激进型策略。激进的策略适用于流动资产占总资产的比例较低的情况。增加的净营运资本债务融资的比例变小甚至呈现负数。企业采取这种激进的流动性管理策略时，虽然它可以增加业务收入，但同时也增加了企业的风险。因此，激进的流动性管理策略是一种高风险，高回报的管理策略。一般来说要求企业的外部环境相对明确。
3.适度性策略。这种策略可分为两种：一种是流动资产占总资产的比例高，维持相对高的负债水平；第二种是流动资产和负债在总资产中的比例相对下降，固定的资产和长期融资占较高的比例，改善企业经营风险。因为风险与回报之间的关系是辩证的。高风险带来高利润，但企业必须把握一个度，因此，大多数企业会选择介于谨慎和激进的适度性管理战略。
（二）管理措施。
1.现金日常管理。定期性编制现金预算，对现金收支进行合理的安排，以便反映现金情况。现金预算编制工作是现金管理中的重要环节，对企业整个财务管理有本质性的意义，为企业现金管理做出指导。企业在满足生产经营的需要的同时，还应该保证税收和债务现金的持有，这部分的资金通常在企业中是尽量减少的，以减少由使用现金引起的费用，用来最大限度地提高短期投资的现金收益率，这反过来可以满足企业对现金的需求。（1）尽快收款。在尽可能短的时间内把将到期的应收款收回，最大程度地转化为可用现金以提高现金管理能力，提高企业的经济效益。（2）严格控制支出。企业作为支付方的时候在不损害企业信誉的前提下，减少与对方的“关系成本”，可以科学地延缓付款时间。
2.应收账款日常管理。加强对应收账款的核算和管理，直接影响企业的资金周转，甚至会关系到企业的生死存亡。所以应该努力保证各项措施落实到位。（1）加强对客户信用的管理，可以通过制定信用政策，设置专门的信用管理部门，定期分析信用调查结果，从而制定出较为合理的信用政策，根据企业自身经营情况和客户的信誉情况制定政策。（2）分析应收账款周期。随着客户拖欠账款时间延长，企业回收资金的难度就会增加，这就要求企业能对应收账款的周期进行科学的分析，掌握应收账款的总额、增加量以及转变成坏账的几率。根据实际情况及时采取措施，调整企业信用政策。严格监督尚未到期的应收账款，杜绝发生新的拖欠。
参考文献：
[1]谢文君.企业资产运营探讨[J].会计师，2013，13.
[2]郝雨时.浅析企业的流动资产管理[J].现代营销（学苑版），2013，05.
[3]任娟.上市公司营运资本管理与公司绩效研究[D].西南财经大学，2012.